Cbonds.ru

📺 Cbonds Weekly News — 271-й выпуск вышел в эфир! В этот раз мы выяснили, на какой финрынок сместится внимание крупных инвесторов в существующих условиях, рассказали, почему облигации банковского сектора остаются одним из самых привлекательных инструментов, а также представили неформальную программу XXIV Российского облигационного конгресса Кроме того, в новом выпуске Cbonds Weekly News вас ждет традиционный дайджест предстоящих облигационных размещений и план онлайн-семинаров. 📢 Спикерами выпуска стали: 🟣 Андрей Кулаков, начальник департамента анализа финансовых рынков, Газпромбанк 🟣 Александр Ермак, главный аналитик по долговым рынкам, БК «Регион» 🟣 Дарья Пикалова, ио руководителя отдела конференций, Cbonds 👉 Предпочтительную платформу для просмотра удобно выбрать на странице СбондсТВ, где доступны все наши видеоматериалы. 📍 Подписывайтесь на наш канал в ВК и Youtube! VK Видео Бонды банковского сектора, облигации vs акции, РОК2026 В этот раз мы выяснили, на какой финрынок сместится внимание крупных инвесторов в существующих условиях, рассказали, почему облигации банковского сектора остаются одним из самых привлекательных инструментов, а также представили неформальную программу XXIV…

#РейтингиРФ 🗂 Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в России за 22 октября 🤩 ДельтаЛизинг – Эксперт РА, "ruАA-", прогноз⬇️со "стабильного" на "развивающийся" «Развивающийся прогноз отражает неопределённость относительно дальнейшей динамики качества активов и её влияния на финансовые метрики». 🛳 УК «Дело» – Эксперт РА, "ruAA-", "стабильный", статус "под наблюдением" снят «Снятие статуса "под наблюдением" связано с завершением изменений в структуре собственности Группы «Дело» и переходом 100% доли в уставном капитале группы к Госкорпорации «Росатом» в рамках реализации механизма «русской рулетки», а также с принятием агентством решения об актуальном рейтинге кредитоспособности». 🗣ГК «Сервис-Телеком» – НКР, 🆕 присвоен "BBB+.ru", прогноз "стабильный" «Оценку бизнес-профиля поддерживают сильные и устойчивые рыночные позиции, наличие долгосрочных контрактов с ведущими телекоммуникационными компаниями и высокая доля основных средств в составе активов». 🎠 Детские Продукты – НРА, 🆕 присвоен "B+|ru|", прогноз "стабильный" «Кредитный рейтинг обусловлен умеренно высокой оценкой оборачиваемости дебиторской задолженности. Уровень рейтинга ограничивается высокими отраслевыми рисками и слабым операционным профилем, средней долговой и умеренно высокой процентной нагрузкой, приемлемой рентабельностью, слабой ликвидной позицией, умеренно низкой оценкой корпоративного управления». 💬 Cbonds в Max

Cbonds: #Премаркетинг ⛏ Южуралзолото ГК, 001P-06 (в юанях) Сбор заявок и размещение запланированы на конец октября. ✍️ Расчеты по облигациям: 🔵 при размещении: по выбору инвестора в юанях или рублях; 🔵 при выплате купона и погашении: в юанях, по волеизъявлению… #Премаркетинг ⛏ Южуралзолото ГК, 001P-06 (в юанях) ❗️ Определена дата сбора книги заявок – 3 ноября. Предварительная дата начала размещения – 6 ноября. 📝Организаторы – Газпромбанк, Альфа-Банк, ВТБ Капитал Трейдинг, Джи Ай Солюшенс, Т-Банк. 💬 Cbonds в Max

Cbonds: #Премаркетинг 💵 Русбонд-Удобрения, 001Р-02 (от 5 млрд) Сбор заявок – 27 октября с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 30 октября. Поручители: «Невинномысский Азот», «НАК «Азот». Оферент: «АгроНэкст». Мин. сумма заявки при первичном размещении – 1.4 млн… #Премаркетинг 💵 Русбонд-Удобрения, 001Р-02 (от 5 млрд) ❗️ Определен ориентир спреда к КС Банка России – не выше 275 б.п. Определен срок до оферты – 2 года. Сбор заявок – 27 октября с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 30 октября. 📝 Организаторы – ВТБ Капитал Трейдинг, Газпромбанк, Джи Ай Солюшенс, Совкомбанк, МТС Банк. 💬 Cbonds в Max

#Товары 🔎 Медь держит высоту, алюминий теряет опору. Почему цветные металлы разошлись в цене? К 21 октября на Лондонской бирже металлов сложилась неоднородная картина. За последние пять месяцев медь подорожала на 4,5%, цинк на 6,1%, тогда как алюминий потерял 20,1%, никель 16,9%, свинец 6,4%. За общими ожиданиями промышленного роста стоят разные ограничения: где-то не хватает сырья для переработки, а где-то накопленные запасы сдерживают цены даже при угрозах сокращения выпуска. Октябрь эту разницу сохранил, но добавил несколько разворотов. 🏗 Алюминий к 21 октября стоил $3 031 за тонну, снизившись на 2,9% с 1 октября. Основная волна падения пришлась еще на начало лета, когда после $3 855 2 июня металл к концу месяца опустился до $3 105. Летнее восстановление и сентябрьский подъем выше $3 350 оказались непрочными. С конца сентября снижение возобновилось. Восстановление предложения дает этому движению фундаментальное объяснение. EGA, крупный производитель алюминия на Ближнем Востоке, сообщила, что на заводе Al Taweelah вновь работает половина установок для выплавки металла после остановки предприятия в марте. Полный выпуск компания рассчитывает восстановить в первом квартале 2027 года. Для рынка это означает постепенное возвращение металла, нехватка которого ранее поддерживала цены. По мере запуска мощностей оснований платить премию за риск перебоев становится меньше. ⚡️ Медь удерживается на уровне $14 440 за тонну, прибавляя 0,7% с 1 октября. После летней просадки ниже $13 200 началось восстановление, которое в августе вывело цену выше $14 000. Однако октябрьский подъем до $14 822 12 числа сменился откатом. В октябре поддержку меди обеспечивали риски перебоев с поставками. Так, 7 октября началась забастовка на чилийском руднике Centinela, а крупные предприятия Grasberg в Индонезии и Kamoa-Kakula в ДР Конго к середине месяца еще не вернулись к полной загрузке. Это усиливало опасения за доступность сырья. Однако сама динамика цен показывает, что этих рисков пока недостаточно для продолжения роста. 🔋 Никель восстановился до $15 828 за тонну, прибавив 1,7% с 1 октября. При этом почти весь результат сформировался после провала до 14 883 долларов 15 октября: от этой точки цена выросла на 6,3%. В более длинной перспективе снижение сохраняется. Июльский отскок выше $17 000 сменился новой волной продаж. Здесь угрозы ограничения предложения сталкиваются с накопленными запасами. Отмечается избыток никеля первого класса и значительные биржевые запасы после расширения производства в Индонезии. Пока этот запас металла доступен покупателям, новости о квотах и перебоях способны вызвать резкий отскок, но для устойчивого роста требуется фактическое сокращение избытка. 🏭 Цинк стоит $3 771 за тонну, теряя 1,6% с 1 октября. Он остается дороже лета, однако после сентябрьского пика в 4 185 долларов постепенно отступает. У свинца движение спокойнее: $1 879 за тонну, рост на 2,3% с 1 октября, но преимущественно боковая динамика после летнего падения. Прогноз ILZSG от 19 октября помогает понять различие. В цинке на 2026 год ожидается дефицит 88 тыс. тонн, который в 2027 году должен смениться небольшим избытком в 25 тыс. тонн. В свинце избыток прогнозируется уже сейчас, 90 тыс. тонн с расширением до 163 тыс. тонн в следующем году. Для цинка текущая нехватка остается поддержкой, но ожидаемое восстановление предложения ограничивает основания для продолжения сентябрьского роста. У свинца выраженная поддержка со стороны дефицита отсутствует. 📊 Консенсус Cbonds предполагает восстановление алюминия и никеля при ослаблении меди. К третьему кварталу 2027 года ожидаются около $3 301 за тонну алюминия и $16 615 за тонну никеля. Медь прогнозируется на уровне $13 975, ниже текущей цены, а цинк около $3 850, что предполагает небольшой рост. 💬 Cbonds в Max

#cbondsnew 🆕 Cbonds расширяет покрытие по рейтингам Восточной Европы 🇧🇬 На сайте Cbonds теперь можно ознакомиться с кредитными рейтингами агентства BCRA — Credit Rating Agency. Это болгарское рейтинговое агентство, основанное в 2002 году и присваивающее рейтинги эмитентам из Болгарии и других европейских стран. ✅ На сайте доступны рейтинги 59 организаций и стран. История рейтингов охватывает период с 2005 года. Среди эмитентов, у которых есть рейтинги агентства, — банки, страховые компании, холдинги, производители лекарств, предприятия электроэнергетики и представители других отраслей, а также муниципалитеты и государства. ✍️ Примеры компаний с рейтингами BCRA — Eurohold Bulgaria, Central Cooperative Bank, Bulgarian American Credit Bank AD, Eurobank Bulgaria, Tchaikapharma High Quality Medicines. 📈 Рейтинговые шкалы BCRA присваивает долгосрочные кредитные рейтинги по международной и суверенным шкалам от AAA до D, а также по национальной болгарской шкале, значения которой сопровождаются обозначением (BG). Например, у болгарской компании Eurohold Bulgaria на сегодняшний день действует международный рейтинг BBB- и национальный рейтинг A (BG), оба со стабильным прогнозом. 🔎 Где найти рейтинги эмитентов? Меню «Облигации» ➡️ раздел «Кредитные и ESG рейтинги организаций». ✏️ Кроме того, данные по кредитным рейтингам на Cbonds есть на страницах эмитента, облигации, акции и синдицированного кредита.

Cbonds: #Премаркетинг ⚡️«ЭН+ Гидро», зеленые облигации серии 001PС-11 (от 10 млрд) Сбор заявок – 22 октября с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 27 октября. Обеспечение – внешние публичные безотзывные оферты от МКООО «ЭН+ ХОЛДИНГ» и АО «ЭН+ ГЕНЕРАЦИЯ». ESG-консультант… #Премаркетинг ⚡️«ЭН+ Гидро», зеленые облигации серии 001PС-11 ❗️Финальный ориентир спреда к КС – 190 б.п. Объем размещения зафиксирован и составит 18 млрд рублей. Предварительная дата размещения – 27 октября. 📝 Организаторы – Альфа-Банк, ВБРР, Газпромбанк, Sber CIB, Совкомбанк. 💬 Cbonds в Max

Cbonds: 📢 Уже завтра — онлайн-семинар «Интервью с руководством ГК «Аврора»: итоги 1-го полугодия 2026 года и прогноз на 2026 год» 22 октября в 17:00 (мск) обсудим с руководством ГК «Аврора» операционные и финансовые результаты за первое полугодие 2026 года, а также… ⏰Уже через час, в 17:00, начнется онлайн-семинар «Интервью с руководством ГК «Аврора»: итоги 1-го полугодия 2026 года и прогноз на 2026 год» 💬 Спикерами онлайн-семинара станут: 🔵Виктор Бунецкул, Вице-Президент ГК «Аврора» 🔵Павел Гордеев, Член Совета директоров ГК «Аврора», Генеральный директор ООО «ЛК Спектр» 🔵Андрей Червов, Член Совета директоров ГК «Аврора» 🎙 Модератор: 🔵Александр Бударин, руководитель отдела отчетности и долговых рынков России, СНГ и Китая, Cbonds ✔️ Участие бесплатное. ➡️ Зарегистрироваться можно здесь.

#РынкиСНГ 💡💼 События на рынках СНГ: 🇰🇿 16 октября АКРА подтвердило Казахстану кредитные рейтинги по Международной шкале в нац. и ин. валютах на уровнях "BBB+" с прогнозами "стабильный". 🇬🇪 21 октября Национальный банк Грузии принял решение сохранить ставку рефинансирования на уровне 8.25%, связывая его с геополитической напряженностью на Ближнем Востоке и с инфляционным давлением. 🇦🇿 15 октября на Бакинской ФБ были размещены облигации эмитента АЗЕРМАШ под гарантию Ипотечно-кредитного гарантийного фонда, что стало первым в истории Азербайджана корпоративным размещением с государственной гарантией. Это важно для рынка, потому что открывает эмитентам новый канал финансирования через рынок капитала, снижая риски инвесторов и создавая прецедент для будущих аналогичных эмиссий. 🇺🇿 20 октября AIX включила в официальный список сукук на $10 млн от Alif Moliya Sukuk SPC Limited – первый выпуск сукук эмитента из Узбекистана на бирже. Представители AIX назвали данную сделку шагом в развитии региональных рынков капитала и исламского финансирования, а размещение соответствует дорожной карте AIX, предусматривающей расширение пула выпусков сукук, привлечение эмитентов и инвесторов, кросс-листинг и развитие инфраструктуры. Лид менеджером выпуска стало Teniz Capital Investment Banking. 💬 Cbonds в Max

#ИтогиРазмещения 💳 ДОМ.РФ, 002Р-11 Итоги первичного размещения Объём размещения: 55 млрд руб. Количество сделок на бирже: 4514 Самая крупная сделка: 7 млрд руб. Наибольшую долю в структуре размещения (31%) заняли сделки объёмом от 5 до 7 млрд руб., второе место заняли сделки объёмом от 1 до 2.5 млрд руб. (29%). 📝 Организатор – Банк ДОМ.PФ. 💬 Cbonds в Max

Cbonds: #Премаркетинг 📱 МТС, 003P-04 (от 10 млрд) Сбор заявок – 22 октября с 11:00 до 16:00 (мск), размещение – 27 октября. 📝Облигационный долг (вкл. ЦФА) Эмитента: 754.4 млрд рублей, 38 млн AED. 💬 Cbonds в Max #Премаркетинг 📱 МТС, 003P-04 ❗️Финальный ориентир спреда к КС – 145 б.п. ⚡️UPD: Объем размещения зафиксирован и составит 30 млрд рублей. Дата размещения – 27 октября. 📝 Организаторы – БК Регион, Россельхозбанк. 💬 Cbonds в Max

📢⚡ Бесплатный онлайн-семинар «Инвестидеи и стратегии – 2026» Команда Cbonds приглашает вас принять участие в бесплатном вебинаре «Инвестидеи и стратегии – 2026: рынок акций и коллективных инвестиций от Cbonds», который состоится 27 октября в 16:30 (мск)! 🖇 Онлайн-семинар «Инвестидеи и стратегии – 2026: рынок акций и коллективных инвестиций от Cbonds» посвящён итогам и ключевым тенденциям российского рынка акций и индустрии коллективных инвестиций 2026 года. Эксперты обсудят текущую конъюнктуру фондового рынка, факторы, определяющие динамику котировок в оставшиеся месяцы, и то, какие инвестиционные идеи ещё сохраняют потенциал в рамках «финального рывка». ✅ Мероприятие будет полезно частным и институциональным инвесторам, а также профессиональным участникам рынка, которым важен как оперативный взгляд на завершение текущего года, так и понимание стратегических перспектив на будущий. 🗣 Спикеры: 💬 Вячеслав Бердников, начальник отдела публичного анализа акций, Совкомбанк 💬 Владимир Овчаров, управляющий директор фондового рынка, Московская Биржа 💬 Максим Шеин, директор по работе с состоятельными клиентами, «БКС Мир инвестиций» 💬 Владимир Брагин, Директор по анализу финансовых рынков и макроэкономики, УК «Альфа-Капитал» Участие в семинаре бесплатное. 🔔 Необходима предварительная регистрация по ссылке.

Cbonds: #Премаркетинг 🏗 «ЛЕГЕНДА», 002P-08 (1 млрд) Сбор заявок – 22 октября с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 27 октября. 📝Облигационный долг Эмитента: 17 млрд рублей. 💬 Cbonds в Max #Премаркетинг 🏗 «ЛЕГЕНДА», 002P-08 ❗️Финальный ориентир ставки купона – 21% годовых (доходность – 23.14% годовых). ⚡️UPD: Объем размещения зафиксирован и составит 1.1 млрд рублей. Предварительная дата размещения – 27 октября. 📝 Организаторы – Совкомбанк, Цифра брокер. ✅ Все ориентиры в ходе сбора заявок публикуем в канале DCM: Россия Чата Сбондс.

Forwarded From 📢 17 ноября на площадке отеля Lotte Hotel Moscow состоится III Форум "Рынок ценных бумаг". Организатор - рейтинговое агентство АКРА. 📄Программа активно формируется. Участие подтвердили: ✔️Анатолий Аксаков, председатель Совета Ассоциации банков России, председатель комитета Государственной Думы по финансовому рынку; ✔️ Виктор Жидков, председатель правления Московской биржи; ✔️ Иван Чебесков, заместитель Министра финансов; ✔️Владимир Чистюхин, первый заместитель Председателя Банка России; ✔️ Михаил Автухов, заместитель председателя правления, Совкомбанк; ✔️ Ваган Амичба, управляющий директор, "Альянс территория"; ✔️Руслан Вайсов, руководитель казначейства, СИБУР; ✔️ Екатерина Голуб, исполнительный директор, Аналитический центр "Форум"; ✔️Олег Иванов, сопредседатель комитета по инвестиционным банковским продуктам, Ассоциация банков России; ✔️ Ирина Кривошеева, генеральный директор, УК "Альфа-Капитал"; ✔️Максим Орловский, CEO по России и СНГ, Ренессанс Капитал; ✔️Дмитрий Таскин, директор по развитию первичного рынка облигаций, Московская Биржа; ✔️Денис Тулинов, директор департамента по работе на рынках капитала, Россельхозбанк; ✔️Алексей Хабаров, вице-президент – начальник департамента рынков фондового капитала, Газпромбанк. В рамках Форума пройдут сессии: 🟠Стратегическая сессия "Перспективы долгосрочного развития рынка ценных бумаг России"; 🟠Пленарная сессия с участием руководителей крупнейших инвестиционных банков и институциональных инвесторов; 🟠 Рынок облигаций; 🟠 Рынок акционерного капитала; 🟠Рынок проектного финансирования; 🟠Сессия "IPO и пре-IPO: только сильные истории будут приняты рынком"; 🟠Дискуссия портфельных управляющих. 📑 ПОДРОБНАЯ ПРОГРАММА ✍️ РЕГИСТРАЦИЯ 🫂 АККРЕДИТАЦИЯ СМИ Успейте зарегистрироваться на привлекательных условиях. Специальная цена действует до 6 ноября. @acraru #мероприятия #РЦБ 👍 Telegram | 👍 МАКС

#Премаркетинг 💳 ВТБ-Лизинг, 001Р-МБ-08 (5 млрд) Сбор заявок – 29 октября с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 2 ноября. 📝Облигационный долг Эмитента: 23 млрд рублей. 💬 Cbonds в Max

#НовостиКомпаний 📝 Российские компании: основные события, 22 октября: 💿 ММК представил операционные результаты за 9 месяцев 2026 года. Выплавка чугуна выросла на 8.2% г/г, до 7116 тыс. т. Производство стали составило 8181 тыс. т, увеличившись на 7.4% г/г. Продажи металлопродукции выросли на 6.5% г/г, до 7880 тыс. т. 🛍 Бизнес-Лэнд приступил к подготовке плана реструктуризации задолженности по облигациям серии БО-01, сообщил эмитент в ответ на требование ПВО о проведении ОСВО. ↗️ Подробнее ⛽️ Минфин США продлил до 21 ноября срок действия лицензии, которая разрешает вести переговоры о продаже зарубежных активов ЛУКОЙЛа. 🌾 Акрон проведет внеочередное общее собрание акционеров. В повестке вопрос утверждения дивидендов из части нераспределенной прибыли прошлых лет. 💬 Cbonds в Max

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ Cbonds-GBI RU YTM 16,28% (⬇️3 б.п.) IFX-Cbonds YTM 16,04% (⬇️5 б.п.) Cbonds CBI BBB Group YTM Index 27,55% (⬇️14 б.п.) 📝 Календарь событий Сбор заявок 🏗Легенда, 002P-08 (1 млрд) 📱МТС, 003P-04 (от 10 млрд) ⚡️Эн+ Гидро, 001PС-11 (от 10 млрд) Размещения 🛡Республика Башкортостан, 24018 (10 млрд) 🪓Сегежа Групп, 004P-01R (от 1 млрд) Оферты 💰НФК-СИ, 001П-07 (200 млн) Размещения ЦФА – по ссылке. @Cbonds

#РейтингиРФ 🗂 Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в России за 21 октября 🥨 Регион-Продукт – Эксперт РА,⬇️с "ruB-" до "ruC", прогноз⬇️со "стабильный" на "развивающийся", установлен статус "под наблюдением" «Пересмотр кредитного рейтинга обусловлен публикацией 20 октября 2026 года на сайте «Интерфакс – ЦРКИ» сообщения об неисполнении обязательств компанией перед владельцами выпуска биржевых облигаций серии 001P-04 по выплате номинальной стоимости облигаций в дату погашения облигаций в сумме 100 млн руб.». 💳 Альфа-Лизинг – Эксперт РА, 🆕 присвоен "ruAA-", прогноз "позитивный" «В соответствии с порядком оценки внешнего влияния на кредитный рейтинг, рейтинговая оценка присваивается на уровне рейтинга поддерживающей структуры, уменьшенного на 2 уровня». 💬 Cbonds в Max

#МинфинРФ #ОФЗ 🇷🇺✅ Минфин РФ разместил ОФЗ-ПД 26235 (дата погашения – 12 марта 2031 года) на 99.792 млрд рублей при спросе в 184.007 млрд рублей Цена отсечения составила 70.9727%, доходность по цене отсечения – 15.77% годовых. Средневзвешенная цена – 70.9989%, доходность по средневзвешенной цене – 15.76% годовых. 💬 Cbonds в Max

#cbondsnew ☑ Рейтинги агентства EthiFinance Ratings доступны на сайте Cbonds На сайте Cbonds теперь можно ознакомиться с кредитными рейтингами агентства EthiFinance Ratings. Это рейтинговое агентство, зарегистрированное Европейским управлением по ценным бумагам и рынкам (ESMA) в 2012 году и присваивающее кредитные рейтинги эмитентам из Испании, Франции, Германии, Италии, Португалии, Сербии, Бельгии, Люксембурга и других развитых стран мира. ✅ На сайте доступны более 100 кредитных рейтингов EthiFinance Ratings. ✅ Среди эмитентов, у которых есть рейтинги данного агентства, — компании из электроэнергетики, банки, страховые компании, организации строительного сектора, производители автомобилей, IT-компании и представители других отраслей. ✅ Примеры эмитентов с рейтингами EthiFinance Ratings — Nexus Energia, Banco Santander, Coface SA, Premier Espana, Ferrari, Oesia Networks. 📈 Рейтинговая шкала EthiFinance Ratings присваивает рейтинги эмитентов по долгосрочной рейтинговой шкале (Long-term Credit Rating scale) от AAA до D. Например, у испанского Bankinter на сегодняшний день действует рейтинг A со стабильным прогнозом. 🔎 Где найти рейтинги эмитентов? Меню «Облигации» ➡️ раздел «Кредитные и ESG рейтинги организаций». 📄 Кроме того, данные по кредитным рейтингам на Cbonds есть на страницах эмитента, облигации, акции и синдицированного кредита.